存款證明，是定期存款、理財產品一般通過出售銀行、儲蓄機構和信貸協會。定期存款與儲蓄賬戶的不同之處在于，定期存款具有特定的固定期限（通常為一、三個或六個月，或一至五年），通常具有固定的利率。該行預計，存款證明持有至到期，屆時他們可以取出和利息支付。

為了換取客戶按約定的期限存入資金，機構通常會提供比客戶可以按需退出的帳戶更高的利率，盡管在收益率曲線倒置的情況下可能并非如此。固定匯率很普遍，但是有些機構提供帶有各種形式的浮動匯率的存款證明?。例如，在2004年中，預期利率會上升-許多銀行和信用合作社開始提供具有“加價”功能的存款證明。這些允許在存款證明的期限內，在用戶選擇時對利率進行一次單次調整。有時，金融機構會引入以股市，債券市場或其他指數為索引的存款證明?。

存款證明的某些功能包括：

• 更大的本金應該/可能會得到更高的利率。
• 長期收益通常會獲得較高的利率，除非收益率曲線倒掛（例如，在經濟衰退之前）。
• 小型機構往往比大型機構提供更高的利率。
• 個人存款證明帳戶通常比商業存款證明帳戶獲得更高的利率。
• 不受FDIC或NCUA保險的銀行和信用合作社通常會提供更高的利率。

到期前提款通常會受到重罰。對于五年期存款證明，通常會損失多達十二個月的利息。這些罰款確保了在到期前提取資金通常不符合持有人的最佳利益，除非持有人進行了另一筆投資，獲得了更高的回報或嚴重需要這筆錢。

通常，機構會在存款證明到期并要求指示之前不久將通知寄給存款證明持有人。該通知通常提供撤回本金和累計利息或“展期”（將其存入新存款證明）的選擇。通常，存款證明持有人可以在到期后使用“窗口”，存款證明持有人可以在不罰款的情況下兌現存款證明。在沒有此類指示的情況下，機構通常會自動將存款證明展期，在一段時間內再次占用資金（盡管存款證明持有人可以在打開CD時指定不將其轉存）。

該儲蓄條例DD真相需要參保的存款證明狀態，在賬戶開立、刑罰早日撤軍的時間。公認的是，這些罰款不能在存管之前由存管機構修改。但是，在某些情況下，信用合作社修改了其提早提取罰款，并使其追溯到現有帳戶。第二次發生是在德克薩斯州的Main Street Bank提前關閉一組存款證明且沒有全額支付利息時發生的。銀行聲稱這些披露允許他們這樣做。

提前提取的罰款會阻止存款人在存單有效期內利用隨后的更好的投資機會。在利率上升的環境中，罰款可能不足以阻止存款人在支付適用的提早提取罰款后贖回其存款并將所得款項重新投資。新的高收益存款證明產生的額外利息可能會抵消提早提款罰款的成本。

存款證明的條款和條件有很多變體。

購買之前，必須提供聯邦政府要求的“儲蓄中的真相”小冊子或其他提供CD條款的披露文件。機構的員工通常對這些信息不熟悉;?只有書面文件才具有法律效力。如果原始發行機構已經與另一發行機構合并，或者購買方提前關閉了CD，或者存在其他問題，則購買方將需要參考條款和條件文件以確保提款在交易完成后得到處理。合同的原始條款。

• 條款和條件可能會更改。它們可能包含諸如“我們可以隨時對這些條款進行添加，刪除或進行其他任何更改（以下簡稱“更改”）之類的語言。
• 存款證明可以被調用。這些條款可能會規定，銀行或信用合作社可以在期限結束前關閉存款證明。
• 支付利息。利息可以按應計額支付，也可以累積在存款證明中。
• 利息計算。存款證明可能會從存款之日或下個月或下一個季度開始賺取利息。
• 延遲提款的權利。機構通常有權將提款延遲特定時間以停止銀行擠兌。
• 撤回本金。可以由金融機構自行決定。抽出主某一最小或任何的主撤低于全可能需要整個存款證明的閉合。
• 提款利息。可能僅限于最近的利息支付或允許提取累計的總利息。利息可計算到提款日期或上個月末或上一季度末。
• 提早退出的罰款。可以以利息月份為單位進行衡量，可以計算為等于該機構當前的放款成本，也可以使用其他公式。可能減少也可能不會減少本金-例如，如果在打開存款證明后三個月撤回了本金，則將受到6個月的罰款。
• 費用。可能會指定提款或關閉或提供經過證明的支票的費用。
• 自動續訂。該機構可能會或可能不會承諾在存款證明到期后自動進行過渡之前發送通知。機構可以指定寬限期，然后在到期前自動將存款證明翻轉到新存款證明。眾所周知，有些銀行的續訂利率低于原始存款證明。