在金融，一個交易策略是旨在實現通過進入盈利回報固定的計劃長或短的市場。正確研究交易策略的主要原因是其可驗證性、可量化性、一致性和客觀性。

對于每一種交易策略，都需要定義要交易的資產、進入/退出點和資金管理規則。糟糕的資金管理會使潛在的盈利策略變得無利可圖。

交易策略基于基本面或技術分析，或兩者兼而有之。它們通常通過回溯測試進行驗證，其中過程應遵循科學方法，并通過在模擬交易環境中進行測試的前向測試（又名“紙面交易”）進行驗證。

簡而言之，交易策略一詞可用于任何固定的金融工具交易計劃，但該術語的一般用途是在計算機輔助交易中，其中交易策略作為自動交易的計算機程序實施。技術策略可以大致分為均值回歸和動量組。

• 多頭/空頭股權。多空策略包括選擇一系列股票并根據組合的alpha因子對它們進行排序。考慮到排名，我們在每個重新平衡周期內做多最高百分位的證券，做空最低百分位的證券。
• 配對交易。配對交易策略包括識別相似的股票配對并對其價格進行線性組合，以便結果是一個平穩的時間序列。然后，我們可以計算固定信號的z分數，并假設均值回歸進行價差交易：做空頂部資產并做多底部資產。
• 擺動交易策略；搖擺交易者在價格波動時買入或賣出，交易通常持有一天以上。
• 剝頭皮（交易）；剝頭皮是一種每天進行數十或數百筆交易的方法，通過利用買賣差價從每筆交易中獲得少量利潤。
• 日間交易；日內交易由專業交易員完成；當日交易是在同一天內買入或賣出的方法。頭寸在他們被采取的同一天平倉，并且沒有頭寸隔夜持有。
• 交易新聞；新聞是精明的投資組合管理的一項基本技能，而長期業績是通過及時并根據事件的發生交易金融工具（股票、貨幣……）來獲利的技術。
• 交易信號；交易信號只是一種從信號提供商處購買信號的方法。
• 社交交易；利用其他人的交易行為和活動來推動交易策略。

所有這些交易策略基本上都是投機性的。在道德背景下，投機活動被認為是消極的，每個人都應該避免。相反，他們應該保持長期視野，避免任何類型的短期投機。

交易策略是通過以下方法制定的：

• 自動交易；通過編程或視覺開發。
• 交易計劃創建；通過創建一套詳細和定義的規則，引導交易者進入和完成交易過程，明確概述進入和退出技術以及從一開始就建立的風險、回報參數。

交易策略的開發和應用xxx遵循八個步驟：

(1)制定

(2)計算機可測試形式的規范

(3)初步測試

(4)優化

(5)性能和穩健性評估

(6)交易策略

(7)監控交易表現

(8)細化和演變。

通常交易策略的表現是在風險調整的基礎上衡量的。可能最著名的風險調整績效指標是夏普比率。然而，在實踐中，人們通常將預期回報與回報的波動性或xxx回撤進行比較。通常，更高的預期回報意味著更高的波動性和回撤。風險回報權衡的選擇在很大程度上取決于交易者的風險偏好。業績通常是根據基準來衡量的，最常見的是股票指數的交易所交易基金。從長遠來看，根據凱利準則行事的策略勝過任何其他策略。然而，凱利的做法遭到了保羅·薩繆爾森的嚴厲批評。

交易策略可以由交易者（全權交易）或自動（自動交易）執行。全權委托交易需要大量的技能和紀律。交易者很容易偏離策略，這通常會降低其表現。

自動交易策略將交易公式包裝到自動訂單和執行系統中。先進的計算機建模技術，結合對世界市場數據和信息的電子訪問，使使用交易策略的交易者能夠擁有獨特的市場優勢。交易策略可以自動化您的全部或部分投資組合。計算機交易模型可以針對保守或激進的交易風格進行調整。