基金定投業務

　　相關知識

　　基金定投業務辦理方式

若已開立基金賬戶，只需在日常基金交易時間攜帶有效證件、資金卡/銀行卡到指定代銷機構網點簽訂定期扣款協議，約定每月扣款時間和扣款金額。

若尚未開立基金賬戶，可到營業網點申請開立基金賬戶， 同時開辦定期定額業務。

　　若尚未有銀行賬戶，須先開立銀行賬戶，用于定 期扣劃申購資金。開戶和申購可同時在代銷機構的網點辦理。

　　基金定投業務最低申購金額

　　不同渠道對定投最低金額的不同，如工行定投業務每月最低申購金額為200元，追加投資的差額須為100元的整數倍。而招商銀行每月最低申購金額為300元。

　　基金定投月扣款時間

　　基金定投劃款期限通常為一個月，但不同代銷渠道約定的每月扣款日期有不同。如，工商銀行定投業務每月扣款時間為每月的xxx個工作日，投資期限有3年和5年兩種。而招商銀行扣款時間則為每月8號。

　　基金定投持有期的計算

　　在不同渠道辦理定投，對基金持有期的計算也有所不同。如工商銀行、招商銀行，持有時間按照各筆投入分筆計算，客戶可以在定投期滿之前隨時贖回;而廣發證券對持有時間則統一從首次扣款算起，但客戶無法在定投合同到期前辦理贖回。

　　 問題匯總

　　1. 投資全球基金的資金安全嗎?(三個基本問題之一)

　　1.1. 就開戶環節看，投資者本人親自到保險公司開戶時，錢是轉到保險公司(AXA是一家主營人壽保險業務的世界500強企業，是全球xxx保險集團之一，有著上百年歷史，財務評級在機構的評級當中都是最優秀的。并且在的法律當中有明確，經營人壽保險業務的保險公司是不應許破產的，只可以被收購、分拆或重組)。資金是很安全的。

　　1.2. 從購買基金環節看，購買基金的資金是以第三方信托的方式托管，直接受證券會和保監會監管，沒人能挪用你的資金，非常安全。

　　1.3. 從提款環節看，提款時必須本人簽字才可以取，并且取出的資金直接劃入本人指定的自己名下的銀行賬戶，而不能劃入配偶、子女的銀行帳戶，即使有人模仿了你的筆跡，款也是打入你指定的自己名下的銀行賬戶，所以沒人能取走你的款。

　　1.4. 也許有的人覺得外面的世界太遙遠、沒接觸過，不過請想想:為什么有那么多中國的有錢人會把資金存放或投資在海外?因為他們相信海外的金融資本市場會很成熟、穩定、規范!

　　2. 我們做的這個投資嗎?(三個基本問題之一)

　　2.1. 從法律上講，的法律允許全球投資者到投資，中國的法律也沒有中國人到海外進行消費及購買保險等理財產品。

　　2.2. 從實踐上看，有不少中國人到海外進行投資，如到買港股，到歐洲投資實業，到迪拜投資店鋪等，這些都沒被視為非法。

　　3. 安達盛公司的營業嗎?

　　3.1. 從操作上看，沒有地下保單，違規宣傳等行為，安達盛公司只做咨詢顧問服務，不銷售產品，不散發任何有關金融產品與機構的資料，也不進行任何的交易，不接受任何人的資金。

　　3.2. 從客戶簽單過程來看，客戶入境親自到開戶，并按外匯管理條例要求轉入資金，這些都進行，不存在違法。

　　4. 我們的錢投到，會違反外匯管理嗎?

　　4.1. 中國的外匯政策:隨身帶出境最高每次5千美元等值外匯;中國一年可兌換5萬美元等值外匯;每年可匯出境外5萬美元等值外匯;刷卡可達5萬港幣/次。

　　4.2. 嚴格要求客戶按以上中國外匯政策進行投資，不存在違法。

　　4.3. 本也是中國境內，同時中國金融業日趨，已是人民幣離岸中心，在消費已在境內同樣方便。

　　5. 12%--18%以上收益如何?(三個基本問題之一)

　　5.1. 從投資上看，我們都知道，但凡做到了全球長線、分散投資的客戶，不管其間發生任何金融風暴，歷史收益年平均在15-20%/之間(展示圖表數據為證)。

　　5.2. 從選擇的基金看，打開晨星網，看到優秀基金的過往業績，那些優秀基金經理已幫我們創造15-25%的年化收益。全球4萬多只基金，挑選其中5%，選出2000多只穩健的基金，保險公司的專業化隊再從中選出5%，即100多只基金，金融機構的專家再從中挑選5%，即5-6只基金，經過層層挑選，優中選優，選出的基金要求過去十年的年化收益率大于15%，未來他們的年收益大于15%是可行的。同時投資研究機構精心做好各種個性化的投資組合策略(保守、穩健、激進、成長)，客戶保守取穩定的中間值，也是可行的。

　　5.3. 從專業的管理看，國際化專家團隊研究提供基金配置策略，你利用好后的收益可能會提高到15-20%甚至以上。研究機構是很有信心為你爭取到較好收益的。

　　7. 為什么選擇全球基金定投產品?

　　運用表格演算，產品相比于其它公司的類似產品，具有以下優勢:

　　1. 費用適中:相比其它公司5-6%的費用比，費用平均可低至2-3%。

　　2. 首年紅利贈送最高，運用保險公司贈送的首年紅利，可完全抵繳費用，并有大額剩余，xxx利潤。

　　3. 靈活適中:鎖定期為18個月投資額，其余進入靈活賬戶。

　　8. 為什么現在要買?

　　8.1. 通過表格演算，晚買一年最終收益少很多，數千萬甚至上億的差距(用35歲定投30萬/年，投3年的例子)。

　　8.2. 根據經濟周期說明全球資本市場現在調整即將結束，或將進入牛市。

　　8.3. 人民幣升值周期或將終結，未來或將步入貶值周期，人民幣以外幣形式理財更有保值增值空間(雙重利潤)。

　　9. 賞紅利這么高，有可能嗎?

　　9.1. 這種投資計劃早在幾十年前已在發達國家存在，平臺早已建立，現在的賞是因為成本降低，把省下來的錢化作紅利反饋給客戶，而且這些公司進入還在市場推廣期，為爭取客戶長期在其平臺上投資而先讓利于我們，將來才從我們每年的基金買賣費用中獲得補償，這種勵也可能會根據市場日后推進情況而取消。

　　9.2. 打個比方，我們去住酒店，住一天沒有打折，但如果說住一年，老板肯定給你打折。現在你做基金定投，如果簽一個長期定投計劃，保險公司也會打折。但不是讓你少交錢，而是另外贈送一些紅利。按定投計劃年限來計算，年數越長贈送越多。

　　9.3. 當然，保險公司贈送紅利肯定有所，不可能你今天得了紅利，明天就把錢取走，保險公司肯定虧本。所以保險公司要求你在賬戶里有保留一定金額，這個保留金額可以用來交未來年限的管理費。而你可取錢的部分只是你的帳戶金額減去保留金額后余下的部分。

　　10. 25年期限太長，可否只做5-10年?

　　10.1. 強調25年只是在保險公司開立的一個靈活的全球基金投資理財xxx年限，不是要求客戶必須持續存入25年，也不是要等25年后才能全部將投資收回。

　　10.2. 客戶最少只需投放2-3年達到保留金額有現金價值后即可暫停投資、減少投資或支取現金價值部分的現金。

　　10.3. 復利的三大特征里有一大特征就是:時間越長復利的效果就越好，xxx利益回報階段是從第20年開始，所以，我們20年以上的投資。

　　10.4. 投資時間越長，贈送越多，收益越大，風險越小。列表舉例:投資25年資金靈活性與收益比投資15年大，風險卻比投資15年小。

　　期限誤區:擔心這一點很有道理。幾乎每一位客人都擔心自己能不能繼續繳付20年30年之久或者是認為這些財富要在幾十年后才用得上。其實這一點在未真正了解這個計劃的朋友都會有同樣的。因為投資基金這個計劃，并不是20年30年以后的事情，而是現在您最少只需要繳付2-3年的投資金額就可以保障家庭未來的經濟需要。 在帳戶有了足夠的現金價值后可以隨時支取現金使用。假如您希望以較低的投資費用得到較大增值，就要建立長期的投資年限才合算。

　　短期的投資，成本費用要高得多，而且也不合乎運用復利效應達到財富增長的本質旨，因此以最少費用得到xxx收入，達到預期的投資目標，那就非選長期的投資年限才能做到。

　　11. 如何控制風險?

　　做任何投資都是有風險的。有困難就有解決困難的辦法，有風險也是有控制風險的方法。

　　11.1. 根據20年來的歷史統計數據，只要長線、分散，無需專業的投資，一般的投資者基本做到10%以上的收益率，盈利的概率是99%。

　　11.2. 投研顧問所選產品都是選擇有贈送的產品推薦給客戶，即使出現一兩次失誤也虧不到客戶的本金。

　　11.3 從技術上控制風險:公司有止損原則和專門的風險控制部門，當某支基金回調10%的時候是必須轉入避險的

　　基金;半倉操作原則，在大勢并不十分明朗情況下，只有一半資金配置在高收益的基金，另一半的資金配置在穩健的貨幣、債券或避險的對沖基金。(可以用EXEL表格演示風險)

　　11.4 本身做這樣一份計劃應該是本人資產的一部分，做分散投資，應該有一定的風險承受能力。思決定出，觀念造就財富，只有改變腦袋，才可以改變錢袋。投資本身沒有風險，風險在于你不懂得如何投資。

　　12. 本人第二年資金緊張，到期無法按時定投怎么辦?

　　12.1. 可申請更改繳費方式，由年繳改半年繳或季繳，月繳。

　　12.2. 可以申請寬限期限1個月時間，在這期間可以進行基金操作，不受任何影響。

　　12.3. 一個月后仍然無投，可以申請暫停一年，此期間無法進行基金買賣操作，基金隨市場漲或跌。

　　12.4. 一年后還是無投，可以選擇轉讓給其他投資者，可以更改投資人和收益人，受保人不能更改。

　　13. 你們的公司或的公司搬遷或不做了，客戶怎么辦?

　　13.1. 您的資金不是放在顧問服務公司，即使公司不做了，您的資金是安全的。

　　13.2. 長期分散即可獲得10-15%的穩定收益，即使沒有專業機構參與管理，長期也可以達到。

　　13.3. 客戶也可以通過電話、傳真、信件等方式直接聯系所開戶金融機構，由他們給您介紹其他顧問公司接替服務。

　　13.4. 理財顧問公司在國外已經多年了，在國內是個新興行業，前途廣闊，還會有其它公司進入國內，如果客戶不滿意顧問服務，有權轉換其他公司做服務。

　　14. 保險公司倒閉怎么辦?

　　14.1. 所有行業中，對保險公司管理最嚴格，因為保險公司經營的是社會公共保障事業，商業性質只是其中從屬性質，有關社會大眾的福利和保障，只會不斷地鞏固和發展。保險公司是由國家(或地區)保險監督管理機構經過嚴格的審查批準后才能夠經營業務，國家有相應的法律法規它的正常運行。而且法律明確:經營有人壽保險業務的保險公司，除分立、合并重組外，不得解散，所以客戶的保險利益不會受到任何影響。

　　14.2. 實際案例中，國際國內還沒保險公司解散，客戶受損的案例，就算2008年的AIA，也是要救的對象。

　　14.3. 通過保險公司的平臺去購買全球基金，其收益其實是與所買基金的收益緊密相關。

　　15. 人民幣在不斷升值中，如果投資海外，是不是虧了?

　　15.1. 全球基金投資是以美元計價的，但不是投資于美國資產，而是投資于其它新興市場。

　　15.2. 近年來，美元和港幣相對人民幣貶值，但是任何貨幣的貶值和升值都是相對而言的，不會一味的貶值下去，近來人民幣已出現未來貶值傾向，正是外幣理財的絕佳機會。同時，美元和港幣的貶值是相對于人民幣而言，人民幣對歐元、加幣、澳元、亞洲貨幣來講，并沒有升值。投資在這些市場可以同時獲得當地股市及貨幣升值的雙重回報。

　　16. 計劃的費用如何收取?

　　16.1. 保險公司購買和轉換基金的收費模式特色 - 固定年費，期間的認購及轉換均不需另行收費。整個投資期(25年)都只根據賬戶凈值作為基數收取一個固定的投資費用。前3年大約平均年3.5%左右，以后各年隨著帳戶增值會逐漸降低至百分之二左右。

　　16.2. 簡單計算方式:假設分3期投入，前3期僅按投入本金計算成本，收益不計。

　　第1年:本金10萬，勵3萬元，5%費用6500元，綜合費用率5%。

　　第2年:投入10萬元，本金23萬，A賬戶5%費用9000元，B賬戶1.5%費用750元，綜合費用率4.2%。

　　第3年:投入10萬元，本金33萬元，A賬戶5%費用9000元，B賬戶1.5%費用2250元，綜合費用率3.4%。

　　第4年:投入10萬元，本金43萬元，A賬戶5%費用9000元，B賬戶1.5%費用3750元，綜合費用率2.965%。

　　第5年:投入10萬元，本金53萬元，A賬戶5%費用9000元，B賬戶1.5%費用5250元，綜合費用率2.7%。

　　以此類推，以后費用越來越少，最終達至1.5-2%之間。

　　16.3. 雋宇投資計劃首年即最少有30%的紅利贈送(推廣期最高125%)，基本上為你先墊付了3-5年的前期費用。相當于利用保險先贈送的資金投資增值后才用賺取的錢支付其以后各年的費用。

　　16.4. 通過傳統的銀行、證券公司買基金按投入本金總額每次按5%收取購買費用和轉換費用。一年假設轉換一次成本則為總投資額的10%。

　　16.5. 其實之所以選擇保險渠道，是作一個中長線投資考慮的，一開始在不理解收費規則的情況下會覺得成本較高。其實正因為從長期來看，其收費較傳統銀行、證券公司渠道更為經濟和劃算。

　　17. 關于投資的費用是否太貴了?

　　17.1. 其實很多朋友在未真正了解本計劃之前，都會有同樣的憂慮。而這正好是本計劃的優點，就是以最少的費用，來創造xxx的投資收益。

　　17.2. 費用問題，在這個平臺上是做全球化基金長線投資，想獲取比銀行或債券更高的投資收益。投資是需要成本的，每年只按前1年投入的金額收取一個固定比例的投資費用，其間還可根據市場熱點免費無限次的買賣基金，將來追加的投資及帳戶的增值部分均不需要支付任何投資費用。因此，前期成本相對高一些，但越到后期成本越低。如將每年的投資費用分攤到綜合價值上，即從綜合費用率上去理解投資成本，最高不超過5%，最低僅為百分之零點幾，比較銀行或證券公司購買同樣基金單次收費需5%，轉換一次則達10%來說，投資費用遠遠比銀行低得多。如果投入資金期數越多，帳戶保留的期限越長，費用成本就越經濟，投資就越劃算。(具體可見銀行、保險公司基金投資計劃比較)

　　18. 基金儲蓄計劃需要定投多少年?

　　18.1. xxx類理財產品，兩個賬戶，A賬戶存入18個月，投資額+贈送紅利+增值將被鎖定，直到計劃到期全部取出，期間提前支取，需根據時間長短扣除部分費用，時間越長扣的越少。而18個月后增加的投資在B賬戶，B賬戶資金可靈活支取。

　　18.2. 第二類理財產品參考，總賬戶分三年定投(也可三年一次性投資)，之后可續投也可不續，之后分為AB賬戶，A賬戶不靈活支取，余額每年遞減，B賬戶靈活支取，余額每年遞增，客戶需投放多少年可以視每年的投資回報而定，如按15%的回報測算，客戶投入期數越多，成本會越經濟。

　　19. 產品其實就是讓買保險嗎?

　　19.1. 此理財產品是在保險包裝下的全球基金，打開保險公司網站，登錄客戶賬戶，從賬戶中可清楚地看到所有金額是投資于基金。

　　19.2. 本產品有以下保險功能:受保人全殘時，賠償每年基本保費(投資額)，最高1萬美元/年，受保人身故時，受益人可獲得保單估值101%的保險金(保單首兩周年內，需扣除贈送金額)。

　　20. 如何理解保單持有人，受保人和受益人的關系?

　　20.1. 投資人即為保單持有人，投資收益歸保單持有人。

　　20.2. 受保人為本保單所保障的人士。

　　20.3. 保單持有人和受益人均可更改，但受保人一經確定即不可更改，更改受益人由保單持有人決定。

　　21. 在保險做的雋宇投資計劃有什么年齡?

　　投資人年齡不超過70歲，受保人不超過80歲，本投資基金可保存至受保人100歲。

　　 四大風險 ?優點

　　省時省力

　　辦理基金定投之后，代銷機構會在每個固定的日期自動扣繳相應的資金用于申購基金，投資者只需確保銀行卡內有足夠的資金即可，省去了去銀行或者其他代銷機構辦理的時間和精力。

　　定期投資

　　投資者可能每隔一段時間都會有一些閑散資金，通過定期定額基金投資計劃所進行的投資增值(亦有可能保值)可以聚沙成丘，在不知不覺中積攢一筆不小的財富，其強有勁的后力支持就是當前越來越高速發展的中國經濟。

　　不用考慮時點

　　投資的要訣就是低買高賣，但卻很少有人在投資時掌握到最佳的買賣點獲利，為避免這種人為的主觀判斷失誤，投資者可通過定投計劃來投資市場，不必在乎進場時點，不必在意市場價格，無需為其短期波動而改變長期投資決策。

　　平均投資

　　資金是分期投入的，投資的成本有高有低，長期平均下來比較低，所以xxx限度地分散了投資風險。

　　復利效果

　　定投計劃收益為復利效應，本金所產生的利息加入本金繼續衍生收益，通過利滾利的效果，隨著時間的推移，復利效果越明顯。定投的復利效果需要較長時間才能充分展現，因此不宜因市場短線波動而隨便終止。只要長線前景佳，市場短期下跌反而是累積更多便宜單位數的時機，一旦市場反彈，長期累積的單位數就可以一次獲利。

　　手續便捷快速

　　各大銀行以及證券公司都開通了基金定投業務，基金定投的進入門檻較低，例如工商銀行的定投業務，最低每月投資200元就可以進行基金定投;農業銀行的定投業務，基金定投業務最低申購額僅為每月100元。投資者可以在網上進行基金的申購、贖回等所有交易，實現基金賬戶與銀行資金賬戶的綁定，設置申購日、金額、期限、基金代碼等進行基金的定期定額定投。與此同時，網上銀行還具備基金賬戶查詢、基金賬戶余額查詢、凈值查詢、變更分紅方式等多項功能，投資者可輕松完成投資。

　　 風險

　　基金定投是引導投資人進行長期投資、平均投資成本的一種簡單易行的投資方式。但是，基金定投并不能規避基金投資所固有的風險，不能投資人獲得收益，更不是替代儲蓄的等效理財方式。由于基金定投本身是一種基金投資方式，因此不能避免在投資運作過程中可能面臨各種風險。

　　xxx是基金定投也要面對市場風險。定投股票基金的風險主要源自于股市的漲跌，而定投債券基金的風險則主要來自債市的波動。如果股票市場出現類似2008年那樣的大幅度下跌，即使是采用基金定投的方法，仍然不可避免賬戶市值出現大幅度暫時下跌。例如，從2008年1月起采用基金定投方法投資上證指數，期間賬戶的xxx虧損是-42.82%，直到2009年5月，賬戶才基本回本。

　　其次是投資人的流動性風險。國內外歷史數據顯示，投資周期越長，虧損的可能性越小，定投投資超過10年，虧損的幾率接近于零。但是，如果投資者對未來的財務缺乏規劃，尤其是對未來的現金需求估計不足，一旦股市低迷時期現金流出現緊張，可能中斷基金定投的投資而遭受損失。

　　再次是投資人的操作失誤風險。基金定投是針對某項長期的理財規劃，是一項有紀律的投資，不是短期進出獲利的工具。在實踐中，很多基金定投的投資者沒有依據設定的紀律投資，在定投基金時也追漲殺跌，尤其是遇到股市下跌時就停止了投資扣款，了基金定投的基本原理，導致基金定投的功效不能發揮。例如，2008年由于股市大幅虧損，許多基金定投投資人暫停了定投扣款，導致失去了低位加碼的機會，定投功效自然不能。

　　第四是將基金定投等同銀行儲蓄的風險。基金定投不同于零存整取，不能規避基金投資所固有的風險，不能投資人獲得本金xxx安全和獲取收益，也不是替代儲蓄的等效理財方式。如果投資者的理財目標是短期的，則不適宜選用基金定投，而應選用銀行儲蓄等本金更加安全的方式。

　　綜上所述，基金定投相對于一次性投資而言，不需要選擇買入時機，降低了投資基金的難度，對普通的中小投資者有利。但在具體的基金投資操作過程中，還需要投資者對定投風險有充分的理解和把握，從而規避基金投資中的風險，以免造成不必要的損失。